一、什么是升貼水？

升貼水，是指在確定遠期匯率時，是通過對匯率走勢的分析確定其上升還是下跌。
如果遠期匯率比即期匯率貴則為升水，反之，便宜的話則為貼水，相應的漲跌的價格就是升水金額和貼水金額。
轉(zhuǎn)換價格與可轉(zhuǎn)債面值有關(guān)，轉(zhuǎn)換平價與可轉(zhuǎn)債市價有關(guān)（轉(zhuǎn)換平價=可轉(zhuǎn)債市價/轉(zhuǎn)換比率）。
當市場內(nèi)股票價格等于轉(zhuǎn)換平價時，投資者處于盈虧平衡，當股票市價低于轉(zhuǎn)換平價，處于升水；
反之處于貼水，此時有套利機會。
升水和貼水的計算直接比較股票市價和轉(zhuǎn)換平價即可。
擴展資料對于個人炒匯而言，可能更關(guān)注的是即期外匯交易中的的升貼水。
一般而言，在國際外匯市場上進行外匯交易時，除非特別指定日期，否則一概以即期交易視之。
目前在全球兩大電子金融市場即時報價系統(tǒng)REUTERS（路透社）及Moneyline（德勵財富）國內(nèi)的SeeWaa（世華財訊）中。
其所顯示的外匯匯率報價就是即期匯率（Spot Rate）。
若買賣雙方的交割日不是即期交割（Spot Date），則必須反映兩種貨幣的利率差而調(diào)整匯率，因此某一特定日期的匯率將不同于即期匯率。
貨幣的報價法有直接及間接報價兩種。
直接報價法又稱價格報價法，是指用本國貨幣衡量一單位外國貨幣；
間接報價法又稱數(shù)量報價法，是指一單位本國貨幣相當于多少外國貨幣。
“換匯點數(shù)”來自兩種交易貨幣之間的“利率水平差”。
這種差值可以匯率形態(tài)表示，又稱之為兩貨幣之間在某一時段內(nèi)的換匯匯率點數(shù)（SWAP POINT）。
參考資料：百科-升貼水

二、股指期貨遠月合約貼水是什么意思？

三、升水和貼水的意思？可以舉個例子嗎？感謝了

股指期貨是期貨，如現(xiàn)在的（如本期合約）IF1203,，（跨期4月份）IF1204等，滬深300指數(shù)是現(xiàn)貨，如果股指期貨大于滬深300指數(shù)，就稱為升水；
反之，則稱為貼水。

四、外匯中升水和貼水都是什么意思？

如果遠期匯率比即期匯率貴則為升水，反之，便宜的話則為貼水，相應的漲跌的價格就是升水金額和貼水金額。
在直接標價下：遠期匯率=即期匯率+升水數(shù)（－貼水數(shù)）在間接標價下：遠期匯率=即期匯率－升水數(shù)（+貼水數(shù)）升貼水數(shù)可以用金額表示，也可以用點數(shù)表示。
一、貼水如果GBP/USD的價位為1.5030/40。
換匯匯率點數(shù)（Swap Point）排列方式為左大右小。
隔夜拆款英鎊的雙向利率為：4.00%（存）、-4.25%（借）。
隔夜拆款美元的雙向利率為；
2.25%（存、）-2.50%（借）。
則1、買入GBP/USD。
在上例中計算出的換匯點數(shù)為-0.63；
2、賣出GBP/USD計算如下：⒈5030×（2.25%-4.25%）×1天/360天=-0.000083即Swap Point為-0.83點。
因此，GBP/USD的隔夜換匯點數(shù)為0.83/0.63基本點。
此為市場中表示貼水的專業(yè)用法。
二、升水若USD/CHF的價位為1.6610/20（換匯匯率點數(shù)排列方式為左小右大）。
而三個月美元的雙向利率為2.25%、-2.50%。
三個月瑞郎的雙向利率為4.75%、-5.00%。
則1、賣USD ，買入CHF時，隔夜換匯點數(shù)計算如下：⒈6610×（4.75%-2.5%）×1天/360天即0.58個基本點（Pips）。
⒉、買USD，賣出CHF時，隔夜換匯點數(shù)計算如下：⒈6620×（5.00%-2.25%）×1天/360天=0.000127即1.27個基本點（Pips）。
由此，USD/CHF的隔夜換匯點數(shù)為0.58/1.27基本點（pips）。
擴展資料：實質(zhì)從歷史上看，貿(mào)易方式是不斷發(fā)展的，最初是一手錢一手貨的現(xiàn)貨交易，后來以信用制度的建立為前提，出現(xiàn)了遠期現(xiàn)貨交易，1870年開始棉花期貨交易。
在美國目前的情況下，不存在我們學術(shù)界經(jīng)常講的期貨市場和現(xiàn)貨市場，實際的情況是：期貨交易所形成的價格是現(xiàn)貨流通的基準價，現(xiàn)貨流通只是一個物流系統(tǒng)，因產(chǎn)地、質(zhì)量有別，在交易現(xiàn)貨時雙方需要談一個對期貨價的升貼水，即：交易價 = 期貨價 + 升貼水也就是說，期貨市場和現(xiàn)貨市場只是一個學術(shù)研究時區(qū)分的概念，在實際運作中，二者是一個整體的市場，期貨定價、現(xiàn)貨物流，二者有機作用，才可以使市場機制得以正常運行。
此外，期貨價格中也有近遠月合約之分，如果遠月期貨合約價格高于近月合約，則遠月對于近月升水；
反之，則遠月對近月貼水。
從另外一個角度，即以近月對遠月而言，也是同樣道理。
因此，理解了這種關(guān)系之后我們就大致上可以這么來看升水與貼水：以A為標準，B相對而言，如果其價值（一般表現(xiàn)為價格）更高則為升水，反之則為貼水。
舉個例子，上海期貨交易所指定的燃料油交割標準為180CST高硫燃料油，而如果某賣方企業(yè)一時無該標準的燃料油，代之以更高標準的進口低硫180號燃料油，則后者相對于前者而言為升水；
倘若上期所制度允許可以其它較低等級的燃油來交割，則其相對于標準而言為貼水。
參考資料來源：百科——升貼水

五、期貨中的升水和貼水分別是指什么意思？

升水與貼水：遠期匯率與即期匯率的差額用升水、貼水和平價來表示。
升水意味著遠期匯率比即期的要高，貼水則反之。
一般情況下，利息率較高的貨幣遠期匯率大多呈貼水，利息率較低的貨幣遠期匯率大多呈升水。
?如果遠期期貨的價格低于近期期貨的價格、現(xiàn)貨的價格高于期貨的價格，則基差為正數(shù)，這種情況稱為“期貨貼水”，或稱“現(xiàn)貨升水”，遠期期貨價格低于近期期貨價格的部分，稱“期貨貼水。
擴展資料基差包含著兩個成份，即現(xiàn)貨與期貨市場間的“時”與“空”兩個因素。
前者反映兩個市場間的時間因素，即兩個不同交割月份的持有成本，它又包括儲藏費、利息、保險費和損耗費等；
其中利率變動對持有成本的影響很大；
后者則反映現(xiàn)貨與期貨市場間的空間因素。
基差包含著兩個市場之間的運輸成本和持有成本。
這也正是在同一時間里，兩個不同地點的基差不同的基本原因。
參考資料來源：百科——期貨貼水與期貨升水

六、什么是貼水值,貼水率,.和升水值,升水率?

貼水值,貼水率,.和升水值,升水率如果是指外匯方面：遠期差價有兩種，升水和貼水，在直接標價法（1外幣＝n人民幣）下外匯貼水意味著外匯在遠期貶值，人民幣升值，貼水值就是外匯貶值多少基點（一般將0.0001，日元為0.01稱為1基點），例如現(xiàn)在即期匯率$1=￥7.7613，假設(shè)1個月后為$1=￥7.7583，那么美元貼水值為30點，貼水率為0.003/7.7613。
升水則是與之相反的概念如果是指基金的話：應該是指封閉式基金，升貼水值是指凈值和市價的差值，貼水率應該是封閉式基金的折價率，升水率應該是封閉式基金的溢價率，一般市場價格如果低于凈值，就叫折價，折價率就是：（凈值-市場價格）/凈值*100％表明折價交易。
基金作為一只金融產(chǎn)品，決定它市場價格的不僅是它的實際價值，還要考慮它的流動性和預期收益。
目前封閉基金出現(xiàn)一定幅度的貼水是比較正常的，首先它的流動性比較差，由于基金規(guī)模較小，一旦有大規(guī)模的減持肯定會造成基金凈值的短期波動，同時當市場人士預期未來基金凈值存在下跌風險時，就會出現(xiàn)一定幅度的貼水。

七、股指期貨合約升水，貼水是什么意思？

高水／低水(Premium/Discount)高水，又稱升水，通常是指期貨價格高于現(xiàn)貨價格。
以期指（即恒指期貨）為例，如果期指高于恒指（即恒生指數(shù)），便稱為期指高水。
如果期指出現(xiàn)高水，一般會認為是后市向好的指標，因為期貨市場的投資者愿意以較現(xiàn)貨市場為高的價格去購買期指，表示投資者對后市有信心。
低水，又稱貼水，是指期貨價格低于現(xiàn)貨價格。
以恒指期貨為例，假如恒指高于期指，這種情況就可稱為期指低水或貼水。
需知道，期指是一種特別產(chǎn)品，它是現(xiàn)在決定價格，而在將來合約到期之日（即每月月底結(jié)算日）才作結(jié)算。
在結(jié)算日當天，期貨價格應該等于現(xiàn)貨價格，即期指應等于恒指，因此期指的現(xiàn)價根本是對未來到期日恒指收市價的一個估算值。
所以，若遇上期指低水的情況，即代表投資者估計未來恒指會下跌，后市向淡

八、現(xiàn)貨升貼水是什么意思

在期貨市場上，現(xiàn)貨的價格低于期貨的價格，則基差為負數(shù)，遠期期貨的價格高于近期期貨的價格，這種情況叫“期貨升水”，也稱“現(xiàn)貨貼水”，遠期期貨價格超出近期貨價格的部分，稱“期貨升水率”（CONTANGO）；
如果遠期期貨的價格低于近期期貨的價格、現(xiàn)貨的價格高于期貨的價格，則基差為正數(shù)，這種情況稱為“期貨貼水”，或稱“現(xiàn)貨升水”，遠期期貨價格低于近期期貨價格的部分，稱“期貨貼水率BACKWARDATION）。
在外匯市場中，匯率按照外匯買賣交割時間分為即期匯率和遠期匯率。
在確定遠期匯率時，是通過對匯率走勢的分析確定其上升還是下跌。
如果遠期匯率比即期匯率貴則為升水，反之，便宜的話則為貼水，相應的漲跌的價格就是升水金額和貼水金額。
在直接標價下：遠期匯率＝即期匯率＋升水數(shù)（－貼水數(shù)）在間接標價下：遠期匯率＝即期匯率－升水數(shù)（＋貼水數(shù)）升貼水數(shù)可以用金額表示，也可以用點數(shù)表示。