一、什么是報表分析

財務(wù)報表分析，又稱公司財務(wù)分析，是通過對上市公司財務(wù)報表的有關(guān)數(shù)據(jù)進行匯總、計算、對比，綜合地分析和評價公司的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果。
對于股市的投資者來說，報表分析屬于基本分析范疇，它是對企業(yè)歷史資料的動態(tài)分析，是在研究過去的基礎(chǔ)上預(yù)測未來，以便做出正確的投資決定。

二、財務(wù)報表分析的概念及意義

2022年10月24日利潤表有一個科目叫OCI（Other Comprehensive Income），很多同學(xué)不確定究竟哪些收益應(yīng)該歸屬這里，來看一個簡單的例子：公司新買了一棟辦公樓，用歷史成本法記賬，這棟樓在財務(wù)報表中記錄在固定資產(chǎn)科目下，價值為10億，折舊年限50年。
第二年，政府突然宣布修建地鐵，起始站就設(shè)在這棟樓的對面，并將同時興建大型綜合性商場。
一夜之間，附近的房地產(chǎn)市場行情大漲，據(jù)相關(guān)部門的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，這棟樓的市場價值已經(jīng)高達15億。
從財務(wù)會計的角度，公司做了一次固定資產(chǎn)的重估，分錄為：Dr PPE–Building 5，即固定資產(chǎn)的價值升高5億。
那么，另外一個分錄是什么呢？資產(chǎn)的定義中有一條是：很有可能為公司帶來未來的經(jīng)濟流入，所以資產(chǎn)的增加意味著收益的增加，Cr Revenue（主營業(yè)務(wù)收入）or Other income（其他收入）5？如果是這樣做，年底編制財務(wù)報表的時候，Profit for year即當年利潤就會多了5個億，并結(jié)轉(zhuǎn)到資產(chǎn)負債表的Retained Earnings（RE）也就是留存收益中。
大家都知道，在假設(shè)沒有優(yōu)先股的情況下，Profit for year是公司在這一年中為普通股的股東賺來的錢。
這筆錢隨后結(jié)轉(zhuǎn)到RE，普通股的股利也是從中發(fā)出的。
這樣就會給股東和其他財務(wù)報表的使用者一種誤導(dǎo)，就是公司當年的生產(chǎn)經(jīng)營狀況良好，利潤大幅增加，一下子多了5個億的利潤可以用來發(fā)股利了！喜大普奔~~然而事實是，公司并沒有真正賺來這5個億，公司這棟辦公樓價值的升高與生產(chǎn)經(jīng)營狀況也毫無關(guān)系。
所以，這5個億的利潤屬于未實現(xiàn)利潤，換言之，公司并沒有真正賺到錢。
正確的處理方法是，Cr OCI–Gain on revaluation of building 5，計入其它綜合收益中，年底結(jié)轉(zhuǎn)到資產(chǎn)負債表的Revaluation Reserves（RR）。
這樣處理時，財務(wù)報表的使用者就會清楚地知道這5個億的來源及含義，而這5個億也不會使公司的利潤產(chǎn)生巨大的不符合事實的波動。
那么，是不是這5個億就永遠地留在資產(chǎn)負債表中的RR科目呢？當然不是。
當公司De-recognise（終止確認）固定資產(chǎn)的時候，比如50年的使用年限到期了，或者中途賣掉了，就要把它從RR結(jié)轉(zhuǎn)到RE，為什么？重估之前這棟樓的價值是10億，即我們認為它可以為公司帶來10億的利益。
而重估之后它可以帶來15億的利益，在de-recognise的時候，我們認為經(jīng)過這50年，多出來的5個億已經(jīng)實現(xiàn)了，所以要進行一個利潤重分配。
Dr RR 5，Cr RE 5；
就是把這5個億一次性從累計未實現(xiàn)利潤結(jié)轉(zhuǎn)到累計已實現(xiàn)利潤。
當然，有的公司認為這5個億實際上是每年實現(xiàn)了一部分，也可以每年結(jié)轉(zhuǎn)一部分，數(shù)值是重估后每年計提的折舊額與重估前每年計提的折舊額之間的差。
究竟要按年結(jié)轉(zhuǎn)還是最后一次性結(jié)轉(zhuǎn)，按公司的財務(wù)政策執(zhí)行即可。
通過這樣一個例子，有沒有對有些陌生的OCI多了一點感覺呢？在ACCA F7的考試中，一共有三個科目是要進入OCI的。
第一個是我們今天討論的，固定資產(chǎn)的重估增值，第二個？第三個？就留到課堂上與大家分享吧。
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三、什么是報表分析

（1）計算該企業(yè)08年的營運資本=流動資產(chǎn)-流動負債=4600+500000+400000-3000+45000+6450000-72000+3030000-4489000-412000-38000=10354600-4939000=5415600計算該企業(yè)09年的營運資本=流動資產(chǎn)-流動負債=4000+10000+460000-3130+48000+734000-87000+4230000-5890000-453000-43000=12001870-6386000=5615870（2）計算該企業(yè)08年的流動比率=流動資產(chǎn)/流動負債=10354600/4939000=209.65%計算該企業(yè)09年的流動比率=流動資產(chǎn)/流動負債=12001870/6386000=187.94%（3）計算該企業(yè)08年的速動比率=速動資產(chǎn)/流動負債=（流動資產(chǎn)-存貨）/流動負債=（10354600-3030000）/4939000=148.30%計算該企業(yè)09年的速動比率=速動資產(chǎn)/流動負債=（流動資產(chǎn)-存貨）/流動負債=（12001870-4230000）/6386000=121.17%(4)08年現(xiàn)金比率=（現(xiàn)金+有價證券）/流動負債 *100%=（4600+500000+400000-3000）/4939000=18.3%09年現(xiàn)金比率=（現(xiàn)金+有價證券）/流動負債 *100%=（4000+10000+460000-3130）/6386000=7.4%（5）將以上兩年的指標進行對比，簡要說明其短期償債能力是否得到改善。
（1）營運資本有所增長（2）流動比率應(yīng)控制在2：1，該公司未達到（3）速動比率應(yīng)控制在1：1，公司達到（4）現(xiàn)金比率降低，償債能力相對降低由以上四個指標對比，可知，該公司的短期償債能力有所下降，但資金得到了有效利用。
08年的流動比率200.538%，09年的流動比率187.94%，08年的速動比率148.30%，09年的速動比率121.17%。
流動比率、速動比率越高表示短期償債能力越高，09年比08年流動比率、速動比率有所下降短期償債能力沒有得到改善，反而更嚴重償債能力降低。
不懂的還可以問我！

四、財務(wù)報表分析包含哪些分析內(nèi)容？？

財務(wù)報表分析是由不同的使用者進行的，他們各自有不同的分析重點，也有共同的要求。
從企業(yè)總體來看，財務(wù)報表分析的基本內(nèi)容，主要包括以下三個方面：1、分析企業(yè)的償債能力，分析企業(yè)權(quán)益的結(jié)構(gòu)，估量對債務(wù)資金的利用程度。
2、評價企業(yè)資產(chǎn)的營運能力，分析企業(yè)資產(chǎn)的分布情況和周轉(zhuǎn)使用情況。
3、評價企業(yè)的盈利能力，分析企業(yè)利潤目標的完成情況和不同年度盈利水平的變動情況。
以上三個方面的分析內(nèi)容互相聯(lián)系，互相補充，可以綜合的描述出企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量情況，以滿足不同使用者對會計信息的基本需要。
其中償債能力是企業(yè)財務(wù)目標實現(xiàn)的穩(wěn)健保證，而營運能力是企業(yè)財務(wù)目標實現(xiàn)的物質(zhì)基礎(chǔ)，盈利能力則是前兩者共同作用的結(jié)果，同時也對前兩者的增強其推動作用。
擴展資料：財務(wù)報表分析的意義：1、與財務(wù)部門進行卓有成效的溝通2、對企業(yè)的經(jīng)營績效做出正確的評估3、從財務(wù)角度出發(fā)，為決策者提供支持4、從所有者和經(jīng)營者不同的角度理解企業(yè)三大報表5、快速識別財務(wù)數(shù)據(jù)中可能存在的造假成份6、學(xué)會分析企業(yè)的營運資本，審視企業(yè)存在的弊病7、從現(xiàn)金流量表來分析企業(yè)的利潤水平參考資料來源：百科—財務(wù)報表分析

五、如何進行財務(wù)報表分析？

最低0.27元/天開通百度文庫會員，可在文庫查看完整內(nèi)容>原發(fā)布者:管理資源吧公司財務(wù)報表分析一、格雷厄姆的投資理論?格雷厄姆是美國杰出的投資理財專家。
1894年出生于倫敦，一歲時與父母移民到美國紐約。
由于家貧只能讀哥大的夜校，白天工作以補貼家用。
1914年以優(yōu)異成績畢業(yè)，哥大三系都邀他任教，校長建議他去華爾街。
格到證券公司作助理。
1920年成為公司合伙人，以后作為私募投資基金總裁長期從事證券的組合投資，并取得了突出的業(yè)績。
?格在哥大作兼職教授長達28年，在長期投資實踐中總結(jié)出一套投資的證券估價理論，1934年根據(jù)他在哥大講課記錄整理出版的《證券分析》一書是代表作，書中介紹了證券估價理論，他的書成為了證券行業(yè)的圣經(jīng)。
清華大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院國際貿(mào)易與金融系朱寶憲副教授2格雷厄姆的投資理論（2）?格的投資理論是典型的基本分析理論。
格投資理念是尋找多只實際價值被市場低估的股票，然后買進持有。
在尋找股票時，格雷厄姆主要考察公司的財務(wù)狀況和公司發(fā)展的前景。
?找股票的方法是將在紐交所上市股票中所有市盈率為7倍或低于7倍的股票找出，參考公司業(yè)績，進行選擇。
?準備買入的股票收益率的倒數(shù)應(yīng)為最好債券平均收益的2倍。
當7%，2倍為14%，100除以14，大約等于7。
?如果債券的平均收益為6%，市盈率就為8倍，不管債券收益怎樣降，都不能買市盈率超過10倍的股票。
?格認為如果一家公司的所有者權(quán)益占公司資產(chǎn)的比率在50%以上，同時市盈率又在7倍左右，就可以買入。
?他以為最少要購買30只

六、財務(wù)報表分析主要包括哪些內(nèi)容

財務(wù)報表是以會計準則為規(guī)范編制的，向所有者、債權(quán)人、政府及其他有關(guān)各方及社會公眾等外部反映會計主體財務(wù)狀況和經(jīng)營的會計報表。
財務(wù)報表包括資產(chǎn)負債表、損e69da5e887aa3231313335323631343130323136353331333363373137益表、現(xiàn)金流量表或財務(wù)狀況變動表、附表和附注。
財務(wù)報表是財務(wù)報告的主要部分，不包括董事報告、管理分析及財務(wù)情況說明書等列入財務(wù)報告或年度報告的資料。
過去有所謂“財務(wù)三表”的說法，指的是企業(yè)財務(wù)報告中最基礎(chǔ)運用的三種財務(wù)報表，這三種報表分別是資產(chǎn)負債表（股東權(quán)益表）、損益平衡表（損益表）、現(xiàn)金流量表，其中“現(xiàn)金流量表”是從“資產(chǎn)負債表”與“損益表”兩者間推算而得，具有驗算效果。
除上述財務(wù)三表外，亦有人提出所謂的第四表與第五表，第四表為股東權(quán)益變動表。
四表的功能如下：利潤表（Income Statement）或損益表（Profit and Loss Account）：它反映企業(yè)收入、支出及盈利的表現(xiàn)。
資產(chǎn)負債表（Balance Sheet）：它反映企業(yè)資產(chǎn)、負債及資本的期末狀況。
現(xiàn)金流量表（Cash Flow Statement）：它反映企業(yè)現(xiàn)金流量的來龍去脈，當中分為經(jīng)營活動、投資活動及融資活動三部份。
股東權(quán)益變動表（Statement of Stockholders Equity）